Der Kongress sollte das Kreditkartenwettbewerbsgesetz ablehnen

Jetzt brauchen wir mehr denn je unsere Kongressführer, um den Zugang zu finanziellen Ressourcen zu erweitern und nicht einzuschränken – was die CCCA tun wird.

CCCA ist eine neue Version der Debitkartenrichtlinie, die einige jetzt auf Kredite ausdehnen möchten. Im Jahr 2010 verabschiedete der Kongress die Durbin-Änderung, die dem Discountmarkt Routing-Mandate und eine Obergrenze für Interbankengebühren (was Händler für die Verarbeitung elektronischer Transaktionen zahlen) hinzufügte. Dies fügte eine Obergrenze für die Gebühren hinzu, die kleine Unternehmen für die Verarbeitung von Debitkarten zahlen, und ersetzte das alte System, bei dem die Gebühren proportional zur Transaktion waren.

Die CCCA würde den Krediten Routing-Mandate hinzufügen, was die Banken dazu zwingen könnte, ihren Kreditkarten ein zusätzliches „unverbundenes“ Zahlungsnetzwerk hinzuzufügen, anstatt nur die, denen sie vertrauen.

Als Reaktion darauf können Zahlungsnetzwerke die Austauschraten der Händler senken (die Gebühren, die Händler für die Kreditkartenverarbeitung zahlen), sodass sie mit einem Zustrom neuer, billigerer Netzwerke konkurrieren können.

Wenn die Preise auf breiter Front fallen, werden die großen Einzelhändler die Gewinner sein, da sie niedrigere Bearbeitungskosten für Kreditkarten sehen.

Große Einzelhändler verzeichneten zusätzliche Gewinne in Höhe von etwa 100 Milliarden US-Dollar durch niedrigere Bearbeitungskosten für Rabatte. Eine Studie der Federal Reserve of Richmond ergab jedoch, dass fast alle Einzelhändler die Preise angehoben haben oder nach Durbins Pass gleich geblieben sind.

Es waren nicht nur fleißige Virginians, die verloren haben. Kleine Banken und Kreditgenossenschaften haben dies ebenfalls getan. Um die Verluste auszugleichen, beginnen Rabattprämienprogramme zu verschwinden. Die Banken haben die Verluste auch an die Verbraucher weitergegeben, indem sie das kostenlose Girokonto gesenkt und/oder neue oder höhere Kontogebühren eingeführt haben.

Verbraucherverluste sind am stärksten in Gemeinden zu spüren, die bereits benachteiligt sind. Eine Studie der George Mason University aus dem Jahr 2014 berichtete, dass die Durbin-Änderung die Bevölkerung ohne Bankkonto um eine Million Amerikaner erhöht hat, hauptsächlich in ländlichen, einkommensschwachen und Minderheitengemeinschaften. Und in der heutigen Ausgabe von CCCA werden die Verbraucher nicht einmal erwähnt, was an sich schon aufschlussreich ist.

Kleine Banken müssen möglicherweise erneut Gebühren erhöhen und neue hinzufügen, die Zinssätze erhöhen und den Zugang zu Krediten für die reichsten Menschen mit hoher Kreditwürdigkeit einschränken. Da der Kreditkartenmarkt größer ist als der Debitmarkt, könnte dies zu einem jährlichen Vermögenstransfer von 40 bis 50 Milliarden US-Dollar von normalen Menschen zu Supermärkten führen.

Das Endergebnis ist, dass es unsere am stärksten gefährdeten kleinen Unternehmen und Gemeinden verwüsten könnte, nicht nur in Montgomery County, sondern im gesamten Commonwealth. Aus diesem Grund schrieb die National Hispanic Chamber of Commerce einen Brief an die CCCA-Sponsoren, in dem es hieß: „Die Erteilung zusätzlicher Preisvorgaben an Finanzinstitute, die Millionen von Kleinunternehmen im Besitz von Minderheiten bedienen, könnte die kritische Kreditvergabe, die diese Unternehmen noch benötigen, einschränken und reduzieren – die Kosten für Dienstleistungen. ”

Das Wettbewerbsrecht für Kreditkarten wird den Verbrauchern nicht helfen und kleinen Unternehmen und marginalisierten Gemeinschaften schaden. Unsere Kongressdelegation sollte die Autorisierung des Kreditkarten-Routings und die CCCA-Genehmigung ablehnen.